Futu Holdings enfrenta una demanda colectiva presentada por accionistas en Estados Unidos, y su precio de la acción cae aproximadamente un 32%.

De Caixin net, el 14 de julio, un inversor ya ha presentado ante el Tribunal de Distrito del Distrito Sur de Nueva York una demanda colectiva de valores contra Futu Holdings (NASDAQ: FUTU). La demanda alega incumplimiento en EE. UU. de las disposiciones de la Ley de Valores de 1934 sobre fraude de valores y responsabilidad de los controladores. Los demandados incluyen a Futu Holdings y su fundador, además de presidente y CEO, Li Hua (Leaf Li), así como el CFO, Chen Yu; la demanda acusa que la acción de la empresa ha caído aproximadamente un 32%.

Periodo de la demanda colectiva: del 24 de mayo de 2023 al 27 de mayo de 2026

De acuerdo con el comunicado de KSF Abogados, la demanda colectiva abarca el período del 24 de mayo de 2023 al 27 de mayo de 2026 (incluidos ambos días), en el que los inversores compraron o adquirieron de cualquier otra forma valores de Futu Holdings; si desean actuar como demandantes principales en esta demanda colectiva, deben presentar una solicitud ante el tribunal antes del 25 de agosto de 2026.

El caso actualmente se tramita en el Tribunal de Distrito del Distrito Sur de Nueva York, con el número de caso 26-cv-05453. KSF Abogados está asociado con Charles C. Foti II, ex fiscal general de Luisiana, como socio; el bufete fue calificado el año pasado como uno de los diez principales bufetes de demandas de valores en EE. UU. por el monto total de las indemnizaciones obtenidas.

Alegaciones concretas de la demanda: sin obtener licencias de RPC para seguir con negocios transfronterizos, se inflan los resultados financieros

De acuerdo con el comunicado de KSF Abogados, las declaraciones falsas, engañosas y omisiones alegadas en la demanda incluyen:

Incumplimiento de los requisitos regulatorios de China: la empresa no obtuvo las licencias o aprobaciones necesarias; continuó desarrollando negocios de valores transfronterizos, venta de fondos públicos y actividades de futuros en China continental.

Riesgo de sanciones importantes: debido a lo anterior, la empresa probablemente enfrentará sanciones, incluida la recuperación de ganancias ilegales.

Inflación de los resultados financieros: los problemas anteriores llevaron a que los resultados financieros de la empresa se inflaran.

Divulgación exterior con carácter engañoso: las afirmaciones positivas de los demandados sobre el negocio, las operaciones y las perspectivas de la empresa son en gran medida engañosas y/o carecen de base razonable.

Li Hua y Chen Yu figuran como demandados individuales, principalmente porque ambos tienen un rol de revisión, aprobación o control sobre los documentos, comunicados de resultados y otras divulgaciones hacia el exterior presentados por Futu ante la SEC de EE. UU.

Antecedentes: multa en China de 1850 millones de yuanes RMB; investigación de la SEC sobre operaciones con información privilegiada en opciones

Según el reportaje, esta demanda colectiva tiene varios antecedentes:

· Los reguladores chinos impusieron a Futu una multa de aproximadamente 1850 millones de yuanes RMB por ofrecer servicios de operaciones de valores transfronterizos sin licencia a inversores nacionales; la cotización de Futu se desplomó, y la fortuna neta del fundador, Li Hua, se evaporó en aproximadamente 1700 millones de dólares estadounidenses en un solo día.

· La SEC de EE. UU. está investigando acusaciones contra el creador de mercado Susquehanna, relacionadas con que, antes de que el regulador chino anunciara el 22 de mayo de 2026 una operación de lucha contra estos hechos, partes de transacciones no identificadas compraron masivamente opciones sobre valores estadounidenses relacionadas con Up Fintech (matriz de Tiger Brokers).

· Un tribunal de EE. UU. ha dictado, a solicitud, la congelación de los activos de presuntas cuentas relacionadas en las plataformas de Futu y Up Fintech, y ha permitido que las citaciones exijan revelar la identidad de los titulares de las cuentas.

Preguntas frecuentes

¿Cuáles son las acusaciones principales de la demanda colectiva contra Futu Holdings?

De acuerdo con el comunicado de KSF Abogados, la demanda acusa que Futu Holdings continuó desarrollando negocios transfronterizos de valores, venta de fondos públicos y operaciones de futuros en China continental sin obtener las licencias necesarias de China; esto habría provocado la inflación de los resultados financieros, divulgaciones exteriores con carácter materialmente engañoso y el incumplimiento de las disposiciones de la Ley de Valores de 1934 de EE. UU. sobre fraude de valores y responsabilidad de los controladores.

¿Para cuándo deben solicitar su participación los inversores interesados en la demanda colectiva?

De acuerdo con el comunicado de KSF Abogados, la demanda colectiva cubre a los inversores que compraron valores de Futu durante el período del 24 de mayo de 2023 al 27 de mayo de 2026; si desean actuar como demandantes principales, deben presentar una solicitud ante el tribunal antes del 25 de agosto de 2026.

¿Por qué el fundador y CEO de Futu Holdings, Li Hua, figura como demandado individual?

De acuerdo con los documentos de la demanda, Li Hua y el CFO Chen Yu figuran como demandados individuales, principalmente porque ambos tienen, sobre Futu, un rol de revisión, aprobación o control de los documentos presentados ante la SEC de EE. UU., comunicados de resultados y otras divulgaciones al exterior; esto cumple los requisitos para la responsabilidad de los controladores.