El banco central de la India mantiene su postura de prohibición de las criptomonedas, mientras la oficina de impuestos señala riesgos de cumplimiento

El Banco de Reserva de la India ha renovado su llamado a una política cripto inclinada hacia la prohibición, mientras que el departamento de impuestos del país advirtió que las operaciones offshore y las billeteras privadas complican el seguimiento del cumplimiento. Los documentos gubernamentales mostraron que el RBI quiere que los bancos y las instituciones financieras estén prohibidos de poseer, comerciar o tener exposición a activos cripto y stablecoins emitidos de forma privada, mientras que el departamento de impuestos señaló por separado problemas de subdeclaración, uso de intercambios offshore, transacciones peer-to-peer y cuestiones de valoración. La India no ha adoptado una política cripto definitiva, dejando los activos digitales en una zona gris, ya que el país cuenta con casi 39 millones de operadores de criptoactivos que poseen aproximadamente 2,1 mil millones de dólares en activos digitales, según estimaciones del departamento de impuestos.

El RBI respalda una política cripto inclinada hacia la prohibición

El Banco de Reserva de la India ha advertido repetidamente que los activos cripto pueden representar riesgos para la estabilidad financiera, el control monetario y la protección del consumidor. Los últimos documentos muestran que el banco central respalda nuevamente una política inclinada hacia la prohibición.

El RBI afirmó que los bancos y las instituciones financieras deberían estar bloqueados de poseer o comerciar con activos cripto. También quiere que estén impedidos de tener exposición a stablecoins emitidos de forma privada.

Actualmente, los bancos indios no están legalmente prohibidos de tratar con cripto. Sin embargo, los principales prestamistas han evitado en gran medida el sector tras advertencias reiteradas del banco central.

Una fuente familiarizada con el pensamiento del RBI dijo que el banco central quiere mantener los cripto fuera del sistema financiero regulado. Esa posición limitaría los vínculos directos entre los mercados cripto y los bancos.

El RBI también expresó preocupaciones sobre las stablecoins, incluyendo aquellas respaldadas por monedas extranjeras y las vinculadas a la rupia india. El banco central afirmó que las stablecoins respaldadas por divisas extranjeras podrían representar riesgos para la soberanía monetaria interna.

Los tokens respaldados por la rupia también podrían reducir los ingresos del gobierno por la emisión de moneda fiduciaria, dijo el RBI. El banco central advirtió que las stablecoins podrían aumentar la presión durante períodos de estrés en el mercado.

Los documentos también indicaron que las stablecoins podrían dificultar la detección y tributación de ganancias cripto. Si los operadores pueden permanecer en los mercados cripto sin convertir los activos en moneda fiduciaria, las autoridades podrían tener más dificultades para rastrear beneficios sujetos a impuestos.

El departamento de impuestos señala operaciones offshore y brechas en el cumplimiento

El departamento de impuestos de la India encontró casos de informes erróneos en las declaraciones presentadas bajo las leyes de impuestos sobre la renta. Los documentos indicaron que menos de una cuarta parte de las 645 mil personas que realizaron transacciones cripto en el año fiscal que terminó en marzo de 2023 las reportaron en las declaraciones de impuestos.

Los intercambios offshore y las billeteras privadas fueron señalados como principales desafíos de cumplimiento. El departamento de impuestos afirmó que esos canales dificultan identificar a los beneficiarios reales y recuperar impuestos no pagados.

Las transacciones peer-to-peer denominadas en rupias también generan problemas de seguimiento. Tales transacciones pueden dificultar la detección de ingresos gravables cuando ocurren fuera de los canales de reporte estándar.

El departamento de impuestos advirtió además que la volatilidad de los precios de las criptomonedas y la falta de estándares de valoración uniformes complican la evaluación fiscal. Esos problemas pueden afectar cómo las autoridades calculan ganancias, tenencias y obligaciones.

Actualmente, la India grava las ganancias de activos cripto al 30%. También aplica un impuesto del 1% retenido en la fuente en transacciones cripto, una regla que ya ha impulsado cierta actividad hacia plataformas offshore.

India mantiene el estatus de zona gris en regulación cripto

India ha retrasado una política cripto formal durante años. Un proyecto de ley de 2021 para prohibir las criptomonedas privadas nunca fue presentado en el Parlamento, y un documento de discusión planeado ha sido aplazado varias veces.

El cripto ha permanecido en una zona gris legal desde que un tribunal invalidó restricciones anteriores del RBI que efectivamente bloqueaban a los bancos de atender a negocios cripto. Desde entonces, el gobierno ha dicho que cualquier política debe equilibrar la innovación con el control del riesgo.

El Ministerio de Asuntos Corporativos también está revisando normas contables y directrices para activos digitales virtuales. Esa revisión podría influir en cómo las empresas reportan sus tenencias cripto y actividades relacionadas.

Los últimos documentos sugieren que las agencias clave ahora favorecen controles más estrictos, aunque con claridad regulatoria limitada. La decisión final aún recae en el gobierno, que no ha anunciado si avanzará hacia la prohibición, regulación o un marco mixto.

Preguntas frecuentes

¿Qué postura toma el banco central de la India sobre la regulación cripto?

El Banco de Reserva de la India ha renovado su llamado a una política cripto inclinada hacia la prohibición. Los documentos gubernamentales mostraron que el RBI quiere que los bancos y las instituciones financieras estén prohibidos de poseer, comerciar o tener exposición a activos cripto y stablecoins emitidos de forma privada.

¿Qué desafíos de cumplimiento identificó el departamento de impuestos de la India?

El departamento de impuestos de la India señaló operaciones offshore, billeteras privadas, transacciones peer-to-peer y problemas de valoración como principales desafíos de cumplimiento. Los documentos indicaron que menos de una cuarta parte de las 645 mil personas que realizaron transacciones cripto en el año fiscal que terminó en marzo de 2023 las reportaron en las declaraciones de impuestos.

¿India ha adoptado una política cripto definitiva?

India no ha adoptado una política cripto definitiva, dejando los activos digitales en una zona gris legal. Un proyecto de ley de 2021 para prohibir las criptomonedas privadas nunca fue presentado en el Parlamento, y un documento de discusión planeado ha sido aplazado varias veces.