Lai Sun Development achève l’échange d’obligations en dollars américains avec 96 % de participation

Lai Sun Development (code boursier 00488) a mené à bien une offre d’échange d’obligations en dollars américains (USD) et une sollicitation de consentement, obtenant le soutien de plus de 96 % des détenteurs d’obligations et l’adoption formelle de la résolution spéciale. La transaction a remboursé 30 % du principal obligataire des détenteurs ayant participé (environ 143 millions de dollars sur 477 millions de dollars) en espèces, le solde du principal ayant été échangé contre de nouvelles obligations à trois ans arrivant à échéance le 28 juillet 2029. La société a déclaré que l’opération avait optimisé sa structure d’endettement et offert du temps pour réduire l’effet de levier dans un contexte difficile des marchés du crédit et de l’immobilier commercial à Hong Kong.

Lai Sun Development rembourse 143 millions de dollars et émet de nouvelles obligations à 3 ans

Dans le cadre de la transaction obligataire, Lai Sun Development a remboursé environ 143 millions de dollars en espèces, soit 30 % du principal des obligations des détenteurs participants d’environ 477 millions de dollars. Le principal restant a été échangé contre de nouvelles obligations à trois ans arrivant à échéance le 28 juillet 2029. La société a indiqué que l’accord avait permis d’atteindre un consensus entre les créanciers grâce à des conditions de transaction transparentes et équitables.

Lai Sun Development réduit sa dette totale de 2 milliards de HKD

Après l’achèvement de la transaction et le remboursement des prêts bancaires issus de la vente du projet 3 Connaught Road Central (vendu à la fin du mois dernier), Lai Sun Development a effectivement réduit ses passifs totaux d’environ 2 milliards de HKD. La société a indiqué que cela démontrait sa capacité à monétiser ses actifs et à exécuter une réduction de l’effet de levier. La pression sur la liquidité du groupe a été nettement allégée, renforçant sa base financière afin de soutenir une réduction ordonnée de l’effet de levier et de se concentrer sur le développement de son activité principale.

FAQ

Qu’a fait Lai Sun Development avec ses obligations en USD ?
Lai Sun Development a finalisé une offre d’échange d’obligations et une sollicitation de consentement avec le soutien de plus de 96 % des détenteurs d’obligations. La société a remboursé 30 % du principal des obligations des détenteurs participants (environ 143 millions de dollars) en espèces et a échangé le principal restant contre de nouvelles obligations à trois ans arrivant à échéance le 28 juillet 2029.

De combien Lai Sun Development a-t-elle réduit sa dette ?
Lai Sun Development a réduit ses passifs totaux d’environ 2 milliards de HKD grâce à la transaction obligataire et au remboursement des prêts bancaires issus de la vente de son projet 3 Connaught Road Central à la fin du mois dernier.