Xangai, distrito de Jing'an, desmantela caso de câmbio de criptomoedas, envolvendo mais de 200 milhões de yuans.

上海市 Procuradoria Popular do Distrito de Jing'an, em Xangai, divulgou no dia 1º de julho que denunciou criminalmente, sob suspeita de crime de operação ilegal, membros da organização criminosa, incluindo Li, que utilizavam criptomoedas para realizar câmbio ilegal via transações cross-border de compensação. Em 10 de junho, o caso foi julgado em audiência pública e sentença foi proferida, encerrando uma série de operações ilegais que se estendeu por 3 anos, com valor envolvido superior a RMB 200 milhões.

Estrutura de câmbio via criptomoedas da Empresa Z: todo o processo sem fluxo real de capital cross-border

A Empresa Z foi registrada no exterior em 2019 pelo mentor Zhou, promovida externamente como "banco privado", e desenvolveu um aplicativo de banco virtual para criar uma falsa aparência de legitimidade, mas nunca obteve licença de negócios cambiais na China. Fluxo de câmbio: clientes domésticos compram criptomoedas de corretores de criptomoedas com RMB, transferem para a carteira virtual da Empresa Z no exterior; a Empresa Z converte as criptomoedas em moeda estrangeira no exterior e transfere para a conta estrangeira designada pelo cliente.

Todo o processo não envolve fluxo real de capital cross-border; em vez disso, os pools de capital doméstico e estrangeiro são liquidados separadamente. A Empresa Z cobra uma taxa de serviço de câmbio de 3% e paga uma comissão de 0,5% aos intermediários. A Empresa Z tinha como alvo clientes de alto patrimônio líquido com necessidades de financiamento para compra de imóveis no exterior, imigração e estudos, atraindo-os direcionadamente por meio de agências de estudos e imigração.

Resultado do julgamento: tratamento diferenciado com 5 condenados e 4 arquivamentos condicionais

O tribunal proferiu as seguintes decisões com base na posição de cada um no crime conjunto, valor envolvido e atitude de confissão e aceitação da pena:

Gao (gerente de clientes doméstico): durante o período de trabalho, intermediou câmbio ilegal superior a RMB 170 milhões; continuou cometendo crimes enquanto estava em liberdade condicional sob fiança, sendo preso em janeiro de 2025. Li (gerente de clientes estrangeiro): durante o período de trabalho, intermediou câmbio ilegal superior a RMB 50 milhões; foi interceptado no aeroporto ao tentar sair do país em julho de 2025. Gao, Li e outros 5: sentenciados a penas de prisão de 6 anos a 2 anos e 6 meses, e multas de RMB 1,5 milhão a RMB 300 mil. Chen, Huang e outros 4: devido à menor gravidade dos crimes e voluntária confissão e aceitação da pena, foram arquivados condicionalmente de acordo com a lei.

Articulação reversa penal-administrativa: arquivamento não significa ausência de responsabilidade

Após a sentença, a Procuradoria do Distrito de Jing'an iniciou imediatamente o "mecanismo de articulação reversa penal-administrativa", transferindo as pistas para o departamento de fiscalização administrativa e solicitando o envio de parecer de acusação à Filial de Xangai da Administração Estatal de Câmbio, recomendando sanções administrativas contra Chen e outros. Atualmente, a Filial de Xangai da Administração Estatal de Câmbio já abriu investigação administrativa contra Chen, formando um ciclo fechado de governança financeira cross-border de "responsabilização penal + punição administrativa".

Perguntas frequentes

Qual é a diferença técnica entre o câmbio via criptomoedas "cross-border de compensação" e as casas de câmbio clandestinas tradicionais?

As casas de câmbio clandestinas tradicionais realizam o câmbio coordenando operações de capital domésticas e estrangeiras simultaneamente por meio de trabalho humano; o câmbio cross-border via criptomoedas usa criptomoedas como intermediário, aproveitando suas transações anônimas e fluxo sem rastros na blockchain para cortar a conexão direta entre capitais domésticos e estrangeiros. Aparentemente, não há fluxo real de capital cross-border, mas a essência ainda é compra e venda ilegal de moeda estrangeira, e em casos graves, será processado criminalmente por crime de operação ilegal.

Quem empresta seu cartão bancário para auxiliar no câmbio pode ser responsabilizado criminalmente?

Neste caso, o namorado de Li, por ter emprestado seu cartão bancário para reunir mais de RMB 8 milhões em capital doméstico, foi transferido para a polícia. De acordo com a explicação do caso da Procuradoria de Jing'an, emprestar cartão bancário para ajudar outros a receber e transferir "capital de câmbio" pode, em casos leves, resultar no congelamento da conta e afetar o crédito pessoal; em casos graves, pode levar à responsabilização criminal por fraude de telecomunicações, lavagem de dinheiro ou crimes de auxílio a atividades criminosas de rede de informação.

Quais são os impactos das novas regras que entram em vigor em 1º de julho de 2026 para investimentos pessoais no exterior?

O "Regulamento do Conselho de Estado sobre Investimento Externo" entra em vigor em 1º de julho de 2026, incluindo investimentos pessoais de residentes. Toda saída de capital de natureza de investimento precisa corresponder a registro completo, comprovante de imposto pago e comprovante de propriedade. O limite de compra facilitada de moeda estrangeira de US$ 50 mil por ano para residentes domésticos ainda é limitado a itens correntes como turismo e estudos, sendo estritamente proibido para compra de ações ou imóveis no exterior, que são itens de capital.